Le piano di flusso di cassa Questa tabella prevede, mese per mese, tutte le entrate e le uscite di cassa dell'azienda. È lo strumento principale per anticipare le difficoltà, dimostrare la fattibilità di un progetto in un business plan e gestire la liquidità disponibile su base giornaliera. Questa guida spiega come creare una previsione affidabile dei flussi di cassa, con un semplice modello da riprodurre in Excel.
Che cos'è un piano di previsione dei flussi di cassa?
Il rendiconto finanziario previsionale è una tabella che elenca, in dodici colonne mensili, tutte le entrate e le uscite di cassa dell'azienda: ricavi di vendita, apporti di capitale, prestiti e sovvenzioni sul lato delle entrate; acquisti, stipendi, affitti, IVA, imposte e rimborsi di prestiti sul lato delle uscite. La differenza fornisce il saldo di cassa mensile, accumulato nel tempo.
All'inizio della sua attività, il rendiconto finanziario previsionale integra il conto economico e il piano finanziario del business plan: dimostra che l'azienda è in grado di onorare i propri debiti e far fronte ai propri obblighi in modo continuativo, mentre il conto economico mostra solo la redditività annuale. Un'azienda che appare redditizia sulla carta può fallire a causa di un semplice ritardo nei pagamenti; questo è esattamente ciò che rivela il rendiconto finanziario.
Perché questo grafico è essenziale
Primo utilizzo: previsione. La previsione del flusso di cassa individua i periodi di saldo negativo prima che si verifichino, consentendo di pianificare il finanziamento a breve termine, posticipare un investimento o ricontattare i clienti. Secondo utilizzo: processo decisionale. Assumere un nuovo dipendente, effettuare un acquisto importante o trasferirsi in una nuova sede: ogni scenario aziendale può essere testato nella tabella di previsione, tenendo conto del suo impatto effettivo, mese per mese.
Terzo utilizzo: convincere. Banche, investitori e commercialisti leggono le previsioni di flusso di cassa per valutare il fabbisogno di liquidità, il finanziamento e la solidità della gestione. Un prospetto di flusso di cassa previsionale ben strutturato, con ipotesi chiare, infonde fiducia nell'azienda e facilita l'ottenimento di credito al momento opportuno.
Creazione di un piano di flusso di cassa: il metodo in 5 fasi
1. Elenca le entrate in contanti. Ricavi incassati (nota: IVA inclusa, e al momento dell'effettivo pagamento, non alla data della fattura), apporti di capitale, conferimenti in conto corrente dei soci, erogazione di prestiti, sovvenzioni. Tenendo conto delle condizioni di pagamento del cliente: una vendita effettuata a gennaio e pagata entro 60 giorni viene registrata a marzo.
2. Elencare i pagamenti effettuati. Acquisti e vendite di beni, stipendi e contributi previdenziali, affitto, assicurazioni, IVA dovuta, imposte, rimborsi di prestiti, rimborsi dei conti correnti dei soci, investimenti programmati. Tutto comprensivo di IVA, alla data effettiva del pagamento.
3. Calcola il saldo. Per ogni colonna: entrate meno uscite = risultato mensile; sommare il totale cumulativo precedente per ottenere il totale progressivo. Questo è il punto importante: questa riserva deve rimanere positiva o almeno essere coperta da finanziamenti.
4. Analizzare le discrepanze di flusso di cassa. Individuate le lacune: pagamenti trimestrali dell'IVA, bonus annuali, stagionalità delle vendite. Sono queste discrepanze di flusso di cassa, che devono essere prese in considerazione fin dall'inizio, a creare difficoltà, non il livello medio di attività.
5. Aggiornare regolarmente. Sostituisci le previsioni con i dati effettivi, analizza le discrepanze e apporta le modifiche necessarie. Una previsione di flusso di cassa dinamica vale cento volte di più di un documento statico nel piano aziendale iniziale.
Modello di previsione del flusso di cassa (formato Excel)
| Linea | gennaio | Febbraio | marzo |
|---|---|---|---|
| Ricevute di cassa Vendite IVA inclusa, capitale, prestito, sovvenzioni | 18 000 | 15 500 | 21 000 |
| erogazioni acquisti, stipendi, spese, IVA, affitto, rimborso | 16 200 | 17 800 | 18 300 |
| Risultato mensile | +1 800 | −2 | +2 700 |
| Importo cumulativo disponibile | 4 800 | 2 500 | 5 200 |
Crea questa struttura in Excel con una colonna mensile per l'anno: è sufficiente per iniziare. Aggiungi una riga per ogni categoria di spesa per maggiori dettagli e una versione "pessimistica" (vendite -20%) per testare la fattibilità del progetto. Una buona regola generale: non avere mai meno di un importo pari alle spese di un intero ciclo in anticipo sui tuoi conti bancari.
Excel o altri software: come scegliere gli strumenti giusti?
Excel è perfetto per creare un piano iniziale di flusso di cassa: è gratuito, flessibile e ampiamente utilizzato. I suoi limiti, tuttavia, emergono con la pratica: inserimento manuale dei dati, errori nelle formule e mancanza di integrazione con i sistemi bancari o di fatturazione. Una volta creato il piano, uno strumento integrato consente di risparmiare tempo prezioso e migliora l'affidabilità delle previsioni.
Djaboo Si integra perfettamente nel tuo piano di flusso di cassa: le fatture emesse e le relative scadenze forniscono informazioni sui flussi di cassa futuri, il monitoraggio dei pagamenti aggiorna il saldo effettivo e i promemoria automatici riducono i ritardi dei clienti, causa principale dei saldi negativi. Integrato con un foglio di calcolo o un software dedicato alla gestione della liquidità, l'intero flusso di cassa diventa trasparente e il metodo di calcolo di ogni previsione risulta affidabile.
Il piano dei flussi di cassa nella vita dell'azienda
In ogni fase dello sviluppo di un'azienda, la previsione dei flussi di cassa cambia ruolo. All'inizio, convalida l'ammontare del finanziamento iniziale: di quali esigenze finanziarie ha bisogno l'azienda per raggiungere la redditività? Durante la crescita, gestisce le esigenze di finanziamento del ciclo: più l'azienda vende, più denaro anticipa prima di ricevere il pagamento. Nei momenti di difficoltà, diventa lo strumento per la sopravvivenza finanziaria: ogni settimana conta, ogni spesa viene attentamente valutata.
La previsione dei flussi di cassa è anche il linguaggio comune che un'azienda utilizza con i suoi partner finanziari. Le banche vogliono vedere una proiezione finanziaria realistica prima di finanziare un investimento; i contabili si affidano ad essa per consigliare i manager sulla gestione finanziaria; e i potenziali acquirenti la richiedono per valutare la reale salute finanziaria dell'azienda. Saper creare una corretta previsione dei flussi di cassa è quindi una competenza finanziaria fondamentale per qualsiasi imprenditore, proprio come leggere un conto economico o calcolare un margine di profitto.
Una buona prassi organizzativa: collegare le previsioni di flusso di cassa alle operazioni quotidiane dell'azienda. Ogni fattura emessa contribuisce alle entrate di cassa previste, ogni ordine al fornitore contribuisce alle uscite di cassa e l'IVA incassata viene accantonata separatamente. In questo modo, il rendiconto finanziario previsionale si aggiorna quasi automaticamente, riflettendo i risultati effettivi, e l'azienda mantiene costantemente una prospettiva finanziaria per un periodo che va dai sei mesi a un anno.
Adattare il piano a ogni situazione
Attività stagionale Descrivete nel dettaglio l'alta stagione settimana per settimana e pianificate il finanziamento per la bassa stagione (scorte, costi fissi). Un esempio tipico: un'azienda che genera il 40% del suo fatturato annuo a dicembre deve accumulare riserve di liquidità in anticipo e tenere conto delle imposte e dell'IVA di gennaio.
Attività di servizi con termini di pagamento a lungo termine Per essere realistici, aggiungete una voce "ritardi da parte dei clienti" pari al 10-20% degli incassi. Utilizzate la fatturazione anticipata per migliorare il flusso di cassa e riservate un credito a breve termine per i periodi in cui un pagamento consistente viene posticipato da un periodo all'altro.
Creazione con ingenti investimenti Separare il piano di investimenti (macchinari, opere capitalizzate e prestiti bancari) dal ciclo operativo. Un errore comune è quello di finanziare un'immobilizzazione con il flusso di cassa corrente: il modo più sicuro per ritrovarsi con un saldo negativo già nel primo anno. La previsione dei flussi di cassa deve mostrare chiaramente i due flussi, con un esempio numerico per ogni scenario di ricavo pessimistico, realistico e ottimistico, al fine di supportare ogni decisione e verificare che il prodotto raggiunga il mercato entro tempistiche adeguate.
Errori comuni da evitare
Pensare in termini di prezzi al lordo delle imposte (IVA) invece che al netto delle imposte (l'IVA viene elaborata tramite il flusso di cassa!); confondere la data della fattura con la data di pagamento; dimenticare i contributi previdenziali del manager, l'imposta sul reddito o l'imposta sugli immobili commerciali; dimenticare di considerare gli investimenti pianificati e il loro finanziamento; creare il foglio di calcolo una volta e non aggiornarlo mai. Un altro errore comune tra gli imprenditori all'inizio: sovrastimare i ricavi per i primi mesi sul mercato. È meglio utilizzare ipotesi prudenti che consentano all'azienda un margine e costituire riserve non appena il prodotto vende bene.
Dalla pianificazione del flusso di cassa alla gestione completa
Una previsione dei flussi di cassa non esiste in modo isolato; è integrata con il resto del processo gestionale. Il conto economico previsionale fornisce ipotesi sui ricavi; la previsione dei flussi di cassa previsionali traduce queste ipotesi in flussi di cassa datati; e le registrazioni contabili verificano i risultati effettivi. Insieme, questi tre strumenti coprono le esigenze gestionali di qualsiasi azienda e il piano aziendale iniziale rimane un documento di lavoro anziché accumulare polvere in un cassetto.
Alcuni ultimi consigli. Per quanto riguarda le entrate e le uscite di cassa, registrate ogni importo alla data di scadenza e ricordate di tenere conto delle variazioni stagionali durante l'anno: contributi previdenziali, imposte sugli immobili e bonus di fine anno. Lato clienti, monitorate i termini di pagamento effettivi e i ricavi incassati, piuttosto che quelli fatturati; il denaro in banca è l'unica previsione che conta davvero per l'azienda. Lato fornitori, richiedete un piano di pagamento prima che sorgano difficoltà, mai durante. E se il saldo rimane positivo per diversi anni consecutivi, valutate la possibilità di costituire una riserva e poi investire l'eccedenza: il denaro fermo sui conti bancari è una spesa opportunità, un classico esempio di ottimizzazione trascurata.
Infine, ecco un esempio di organizzazione efficace: quindici minuti a settimana per utilizzare il foglio di calcolo delle previsioni (aggiornando entrate e uscite, verificando i fondi disponibili), trenta minuti a trimestre con il commercialista per convalidare le previsioni e l'IVA, e una revisione annuale per gli elementi più importanti: investimenti, finanziamenti e acquisti e vendite strategiche. Gestire a questo ritmo consente un vero controllo del flusso di cassa, il pagamento senza stress di ogni obbligazione a breve termine e l'allineamento del flusso di cassa con la strategia. Le esigenze di liquidità diventano prevedibili e la gestione complessiva diventa automatica.
Domande frequenti
Qual è la differenza tra un piano di flusso di cassa e un piano di finanziamento?
Il piano finanziario confronta le esigenze e le risorse sostenibili all'inizio e nell'arco di tre anni; il piano di flusso di cassa previsionale traccia i flussi di denaro mese per mese. Il primo verifica l'equilibrio finanziario del progetto futuro, il secondo il saldo del conto corrente bancario in ogni momento.
Quali sono le tempistiche per la definizione di un piano di flusso di cassa?
Dodici mesi consecutivi sono la norma; sei mesi sono sufficienti per una piccola attività stabile; da 18 a 24 mesi per la creazione di un'impresa o la raccolta di capitali, al fine di coprire l'intero ciclo e agevolare la decisione dei finanziatori.
Come si calcola il saldo di cassa?
Saldo mensile = entrate (IVA inclusa) − uscite (IVA inclusa); saldo cumulativo = risultato mensile + saldo cumulativo dell'anno precedente. Tale riserva deve corrispondere ai fondi effettivamente disponibili sui conti bancari; questo è il punto da verificare ogni mese.
Cosa devo fare se il mio piano prevede un periodo negativo?
Prevedere: utilizzare una linea di credito a breve termine, posticipare una spesa, accelerare un flusso di cassa, negoziare i termini di pagamento con i fornitori o un versamento sul conto corrente. Il piano di flusso di cassa serve proprio a questo: trasformare una difficoltà futura in un semplice aggiustamento gestionale.
Per mettere in pratica ciò: Potenzia il tuo piano con il modulo di gestione del flusso di cassa di Djaboo..
Per andare oltre
- Contabilità per micro e microimprese: la guida completa
- Cruscotto finanziario: indicatori chiave
- Esportazione dei dati contabili: trasmissione dei dati
Questo piano deve essere letto congiuntamente alla proiezione del patrimonio, presentata nell'articolo sull' bilancio previsto.
